Quelltext der Seite Moralisches Risiko

Ein '''moralisches Risiko''' (auch '''moralische Versuchung''', '''moralisches Wagnis''' oder '''Rationalitätsfalle'''; {{enS|moral hazard}}) liegt vor, wenn sich [[Wirtschaftssubjekt]]e aufgrund ökonomischer Fehlanreize verantwortungslos oder leichtsinnig verhalten und damit ein [[Risiko]] auslösen oder verstärken. Als Standardbeispiel gelten Verhaltensänderungen aufgrund eines [[Versicherte Person|versicherten Risikos]].<ref>Hermann May/Hans-Jürgen Albers, ''Handbuch zur ökonomischen Bildung'', 1992, S. 438</ref> Ursprünglich ein Begriff aus der [[Versicherungswissenschaft]], ist ''moralisches Risiko'' heute Teil des allgemeinen [[Wirtschaftswissenschaft|ökonomischen]] Sprachgebrauchs.

== Beschreibung ==
Das moralische Risiko wird gern modellhaft erklärt als Resultat aus [[asymmetrische Information|asymmetrischer Information]] zwischen den beteiligten Wirtschaftssubjekten ([[Privatperson]]en, [[Unternehmen]] oder der [[Staat]] mit seinen Untergliederungen), die gegenseitig nicht den gleichen Informationsstand aufweisen. Ein moralisches Risiko droht, wenn Individuen davon befreit werden, für potentiell kostspielige Folgen ihres Handelns selbst einzustehen, weil diese Kosten anderweitig getragen werden. Das individuelle Risiko wird kollektiviert, also von einem Risiko für den handelnden Einzelnen zu einem Risiko für das betroffene Kollektiv. Kurz: Ein moralisches Risiko ist in diesem Fall die Förderung leichtfertigen oder kriminellen Verhaltens aufgrund der Abdeckungsgewissheit des resultierenden Schadensrisikos.

== Beispiele ==
Nachfolgend sind in alphabetischer Reihenfolge einige Beispiele für moralische Risiken im Alltag aufgeführt:

=== Aktien-Kursverfall ===
''Greenspan-Put'': Ein allgemeiner Verfall der [[Aktienkurs]]e kann schwerwiegend die Investitionstätigkeit beeinträchtigen und eine [[Wirtschaftskrise]] auslösen. Als Gegenmaßnahme kann die [[Zentralbank]] [[Aktie]]n im Falle eines [[Börsenkrach]]s aufkaufen, um eine Ausweitung des Wertezerfalls zu verhindern. Als Folge davon liegen die Aktienkurse höher, weil sich die Aktienhändler auf einen solchen Eingriff der Zentralbank im Notfall verlassen. Diese mutmaßliche Garantie durch die Zentralbank gegen einen allgemeinen Aktienkursverfall wird nach dem ehemaligen US-Zentralbank-Chef [[Alan Greenspan]] und nach den normalen [[Sicherungsgeschäft]]en gegen Kursverfall, den [[Verkaufsoption|Put-Optionen]], ''Greenspan-Put'' genannt.<ref>Zum ''Moral Hazard'' bei Rettungsaktionen durch die Zentralbanken vgl. Gerhard Illing: ''Die Liquiditätskrise sieht in den Vereinigten Staaten düsterer als in Europa aus.'' [[Frankfurter Allgemeine Zeitung|FAZ]], 16. August 2007, S. 19</ref>

=== Beamtentum ===
Es gibt die Vermutung, dass die [[Leistungsbereitschaft]] und [[Arbeitseinstellung]] von [[Beamtentum|Beamten]] geringer ist, weil wegen [[Unkündbarkeit]] und gesicherter [[Pension (Altersversorgung)|Pensions]]-Ansprüche geringere Leistungsbereitschaft kein Risiko für die Beamten bedeutet. Derartige Überlegungen gelten auch bei beamtenähnlichen [[Arbeitsverhältnis]]sen etwa in großen Firmen oder für Unkündbarkeitsregelungen nach langer [[Betriebszugehörigkeit]] in [[Tarifvertrag|Tarifverträgen]].

=== Gesundheitssystem ===
==== Versicherungen ====
Beim [[Versicherungsschutz]] in westlichen [[Gesundheitssystem]]en besteht für Versicherte durch das Auseinanderfallen von Handlung und Haftung ein geringerer Anreiz, risikoreiche Freizeitbeschäftigungen oder ungesunde Lebensweise einzuschränken, da im Bedarfsfall die Solidargemeinschaft der [[Gesetzliche Krankenversicherung|gesetzlichen Krankenversicherung]] für die [[Therapie|Behandlungskosten]] aufkommt. In der [[Gesundheitsökonomie]] wird dieses als [[Ex ante|Ex-ante]]-Moral-Hazard bezeichnet.

Mögliche Gegenmaßnahmen: [[Kostenbeteiligung]]en in verschiedener Form, nach Krankheitsrisiko differenzierte [[Versicherungsprämie]]n.

==== Medizinische Leistungen: Patient ====
Da die Kosten bei der Inanspruchnahme medizinischer Leistungen keine Rolle spielen, besteht die Gefahr, dass Patienten zu viele Leistungen nachfragen, auch solche, die nur sehr wenig oder überhaupt nichts nützen. Die entstehenden Kosten werden von der Allgemeinheit getragen und verteuern das Gesamtsystem. In diesem Fall wird in der Gesundheitsökonomie von [[Ex post|Ex-post]]-Moral-Hazard gesprochen.

Mögliche Gegenmaßnahmen: [[Praxisgebühr]]en oder andere [[Kostenbeteiligung]]en, [[Karenztag]]e.

==== Medizinische Leistungen: Arzt ====
Das moralische Risiko tritt aber auch bei den Behandlern, z. B. den Ärzten, auf: Weil die Kosten der Behandlung nicht vom Patienten direkt, sondern von seiner Versicherung bezahlt werden, kommt der Behandler in Versuchung, überflüssige und/oder zu teure Behandlungen vorzunehmen oder gar [[Abrechnungsbetrug]] zu betreiben.

Mögliche Gegenmaßnahme: Die Ärzte werden nicht mehr für jede verschriebene Leistung vergütet, sondern durch ein Pauschalvergütungsmodell ([[Fallpauschale und Sonderentgelt]], [[Capitation]]).

=== Schulden ===
Bei [[Schulden]] besteht die Gefahr, dass sich [[Schuldner]] unter der Annahme eines zukünftigen [[Schuldenerlass]]es hoch verschulden (''Schuldner-Moral-Hazard''); gleichermaßen könnten [[Gläubiger]], die sich nicht an Schuldenerlassen beteiligen, den durch den Schuldenerlass entstandenen Finanzierungsspielraum zur weiteren Kreditgewährung nutzen (''Gläubiger-Moral-Hazard'').<ref>[https://books.google.de/books?id=g1CBySqrzGwC&pg=PA99&dq=Schuldenerlass+moral+hazard&hl=de&sa=X&ved=0CC0Q6AEwA2oVChMIjZO4_aLrxgIVCb8UCh0_ogsq#v=onepage&q=Schuldenerlass%20moral%20hazard&f=false Hartmut Ihne/Jürgen Wilhelm, ''Einführung in die Entwicklungspolitik'', 2013, S. 99]</ref> Insgesamt birgt der Schuldenerlass hohe Anreize für die Schuldner, ihre wirtschaftliche Leistungsfähigkeit nicht zu steigern.

=== Shirking ===
Unter dem Begriff [[Shirking]] wird das Problem behandelt, dass [[Arbeitnehmer]] ihre [[Arbeitsleistung]] vermindern, weil die [[Arbeitgeber]] diese Leistung nur unvollkommen kontrollieren können. Dadurch wird das Sanktionsrisiko für die Arbeitnehmer, das mit einer Leistungsverminderung verbunden sein sollte, vermindert. [[Leistungsprämie]]n oder die Bezahlung nach [[Akkordarbeit|Akkord]] können Arbeitnehmer motivieren, eine größere Leistung zu erbringen.

=== Sozialleistungen ===
Ein Empfänger von [[Sozialleistung]]en ([[Hartz-Konzept#Hartz IV|Hartz IV]], [[Arbeitslosengeld|Arbeitslosen-]] oder [[Schwerbehindertenrecht (Deutschland)|Behindertengeld]]) wird für das Annehmen einer prekären Arbeit bestraft, wenn durch (bescheidenen) wirtschaftlichen Aufstieg die Sozialleistungen zuerst reduziert werden und im erneuten Falle der [[Bedürftigkeit]] (z.&nbsp;B. [[Arbeitslosigkeit]], [[Krankheit]] oder [[Unfall]]) das Einkommen aus Lohnarbeit früher sinkt als die Unterstützung durch Sozialleistung reaktiviert wird. Das Einkommen, inklusive Sozialleistungen, kann durch das Abwarten verschiedener Fristen in der Summe im Fall der vorübergehenden Erwerbsarbeit kleiner sein als bei kontinuierlichem Bezug. Der Konflikt kann durch Berechnung von Sozialleistungen auf langfristiger Grundlage (bei unterschiedlicher Bewertung der Fälle von Neubezug bzw. Wiederbezug) sowie schnelles und unkompliziertes Vorgehen bei der Reaktivierung von Sozialleistungen entschärft werden.

=== Versicherungen ===
Autofahrer fahren nach Abschluss einer [[Kfz-Haftpflichtversicherung]] leichtsinniger, weil ein eventueller [[Schaden]] durch die Versicherung gedeckt würde. Im schlimmsten Falle wird ein Schaden vorsätzlich durch [[Autobumser]] herbeigeführt. Das gilt darüber hinaus für alle [[Sachversicherung|Sach-]] und [[Lebensversicherung]]en. Eine Lösungsmöglichkeit liegt in einer hohen [[Selbstbeteiligung]] oder Selbstbehalt, durch die das Risiko für die Versicherung vermindert, andererseits aber auch der Schutz durch die Versicherung für den [[Versicherungsnehmer]] reduziert wird ([[Zielkonflikt]]).

=== Wirtschaftskrisen ===
Bei [[Wirtschaftskrise]]n einzelner Staaten oder großer Unternehmen von [[Systemrelevanz]] sehen sich die internationalen Institutionen und die großen [[Industriestaat]]en gezwungen, mit [[Rettungsaktion (Wirtschaft)|Rettungsaktionen]] einzuspringen, damit der einzelne [[Staat]] oder [[Großunternehmen]] nicht durch [[Ansteckungseffekt|Ansteckung]] die gesamte Wirtschaft mit sich reißt – Akteure wie die [[Zentralbank]]en sind hier in der Rolle des [[Kreditgeber letzter Instanz|Kreditgebers letzter Instanz]]. Dies kann zu risikoreichem Verhalten einzelner Regierungen und von Großunternehmen führen, die darauf vertrauen, dass ihnen notfalls im Rahmen des ''Bail-out'' geholfen werden muss. Wenn Unternehmen Verluste vergemeinschaften, aber Gewinne selbst abschöpfen können und so zu riskantem Verhalten motiviert werden, kann auch vom [[Risikoanreizproblem]] gesprochen werden.

== Philosophischer Ansatz ==
Als ein [[Moralphilosophie|moralphilosophisches]] [[Theorem]] des [[Liberalismus]] und [[Neoliberalismus]] zur Erklärung von wirtschaftlichen Krisenerscheinungen gründet moralisches Risiko auf der ethischen Vorstellung von der „Schlechtigkeit des Menschen“, die in extremer Form in einer „[[Ontologie|Ontologisierung]] von Herrschaft im Sinne eines Endes der Geschichte“ mündet.<ref>Holger Schatz: ''Arbeit als Herrschaft. Die Krise des Leistungsprinzips und seine neoliberale Rekonstruktion.'' Münster 2004, Seite 252ff.</ref>

== Weblinks ==
* [[Herbert Hax]]: [https://books.google.de/books?id=3K4Af3spDw4C&pg=PA420&lpg=PA420&dq=%22Herbert+Hax%22+%22Moral+Hazard%22&source=bl&ots=d37AYIN-bC&sig=8LrPy1Y3CxYD3mywIkA539-lyPo&hl=en&ei=bLZHTtfyJIWe-QbOiLmRBw&sa=X&oi=book_result&ct=result#v=onepage&q=%22Herbert%20Hax%22%20%22Moral%20Hazard%22&f=false Moral Hazard] und [[asymmetrische Information]]

== Literatur ==
* [[N. Gregory Mankiw|Greg Mankiw]]: ''Grundzüge der Volkswirtschaftslehre.'' 7. Auflage 2018, ISBN 978-3-7910-4142-1.<!---Band 631---> (weiterführend)
<!----- * [[Malcolm Gladwell]]: ''The Moral-Hazard Myth.''  ------ unauffindbar ------>
* [[Arnold Picot]]:
** ''Die grenzenlose Unternehmung.'' Gabler, Wiesbaden 2003.
** ''Organisation – eine ökonomische Perspektive.'' 2005.

== Einzelnachweise ==
<references />

{{Normdaten|TYP=s|GND=4322425-8}}

[[Kategorie:Sozialethik]]
[[Kategorie:Versicherungswesen]]
[[Kategorie:Neue Institutionenökonomik]]
[[Kategorie:Marktversagen]]